公元前209年，時任江苏沛县狱吏的萧何随同刘邦起兵，不久就攻下了咸阳等众多城池。每占得一处，将士们就都忙于争夺金银财宝，只有萧何置财富于不顾，只是忙于招收前秦遗才，帮助刘邦掌握国情。
刘邦被封为汉王后，萧何劝他让将士人民休养生息，待得养足了财力再与项羽进行楚汉之争，这些提议全都被刘邦采纳了。楚汉战争期间，两军相持于荥阳，刘邦屡遭挫败，军中无现粮，镇守关中的萧何多次提供战争方案，还及时调遣关中兵卒驰援，保证了前线兵员粮饷的供应，使刘邦重整旗鼓，继续战斗，并最终取得胜利，建立了汉朝。
汉朝建立后，刘邦分封有功之臣，许多将领邀功请赏，但刘邦认为萧何功劳最大，就封他做了侯。这样一来，那些在沙场上出生入死的将士们就不服气了。
刘邦笑着说：“我想问众将士一个问题，你们在沙场上是用拳脚相搏还是用刀箭杀敌？”
“当然是用刀箭。”将士们回答道。
“这样看来，刀箭比你们的功绩更大呀，如果你们认为刀箭比你们的功绩更大，那么我不妨撤了对你们的封赏，只封赏给你们的刀箭，如何呀？”刘邦故意摆出一副猛然醒悟的神情说。
“可是，刀是我们砍出去的，箭是我们射出去的，刀箭的功绩再大也是我们的功绩呀，怎么能说刀箭的功绩比我们大呢！”将士们被刘邦说得哭笑不得，但他们此刻的话正是刘邦想要听到的，他笑笑说：“对，刀箭自己又不会杀敌，所以杀敌的是刀箭，功绩却是你们的，可是你们知道吗？你们行军打仗之所以取胜，都是因为萧何在出谋划策拿主意，所以刀箭是你们砍出去的、射出去的，但你们也是萧何砍出去、射出去的刀箭呀，你们说谁的功绩更大？”
话音落下，将士们无不面面相觑、心服口服，刘邦短短几句话就解开了将士们的心结，将士们也都心悦诚服地接受了封赏各自回家去了，整个场面皆大欢喜。